تفاوت مارجین و فیوچرز در این است که مارجین از وام فوری برای معاملات جاری بهره می برد، در حالی که فیوچرز بر قراردادهای آتی با قیمت تعیین شده متمرکز است. این دو روش، هرچند از اهرم برای افزایش قدرت خرید استفاده می کنند، اما تفاوت های مهمی دارند که انتخاب نادرست می تواند زیان های سنگینی به همراه داشته باشد. این مقاله از مجله هومورو با بررسی دقیق مفاهیم، عملکرد، مزایا، معایب و تفاوت های این دو روش، شما را برای تصمیم گیری آگاهانه آماده می کند.
آشنایی با مفهوم اهرم
قبل از بررسی تفاوت مارجین و فیوچرز آشنایی با مفهوم اهرم (Leverage) ضروری است. اهرم در اصل ابزاری محسوب می شود که قدرت خرید تریدر را افزایش می‌دهد. این روش به شما امکان می‌دهد با سرمایه ای اندک، حجم معاملات بزرگ تری انجام دهید.
برای مثال، با اهرم 10 برابری، تریدری با 1000 دلار می تواند 10000 دلار بیت کوین معامله کند. اگر قیمت 10 درصد رشد کند، سود 1000 دلاری به دست می آید؛ اما افت 10 درصدی کل سرمایه را نابود می کند. اهرم در هر دو روش مارجین و فیوچرز استفاده می شود؛ اما مدیریت دقیق ریسک را می طلبد.
برای درک عمیق تر معاملات مارجین و فیوچرز و بهره برداری مؤثر از آن ها، دوره های آموزشی ارز دیجیتال هومورو، تحت نظارت دانشگاه شهید بهشتی، مهارت های لازم را ارائه می دهند. همچنین، کانال های سیگنال ارز دیجیتال هومورو با تحلیل های روزانه، شما را در مدیریت ریسک و تصمیم گیری دقیق در این روش ها یاری می رسانند.
معاملات مارجین چیست؟
به زبان ساده معاملات مارجین به تریدر اجازه می‌دهد با وام گرفتن از صرافی، دارایی بیشتری معامله کند. شما بخشی از سرمایه را به عنوان وثیقه می گذارید و صرافی بقیه را تأمین می کند. برای نمونه، با 500 دلار و اهرم 5 برابری، می توانید 2500 دلار اتریوم بخرید. این روش سود را افزایش می دهد؛ اما زیان ها نیز چند برابر میشوند. مارجین برای تریدرهایی مناسب است که به دنبال معاملات کوتاه مدت هستند.
معاملات مارجین چگونه کار می کند؟
در معاملات مارجین، تریدر حساب مارجین باز می کند و وثیقه واریز می کند. صرافی وام می دهد تا حجم معامله افزایش یابد. به عنوان مثال اگر قیمت بیت کوین از 50000 دلار به 55000 دلار برسد، تریدری با 1000 دلار و اهرم 10 برابری، 5000 دلار سود می کند. اما اگر قیمت به 45000 دلار افت کند، زیان 5000 دلاری کل سرمایه را از بین میبرد. در این شرایط صرافی ممکن است وثیقه اضافی بخواهد یا معامله را لیکویید کند.
مزایا و معایب معاملات مارجین
مانند سایر روش های معاملاتی در حوزه ارزهای دیجیتال، معاملات مارجین مزایا و معایبی دارد. مزایای مارجین شامل قدرت خرید بالا و امکان سود در بازارهای صعودی و نزولی است. برای مثال تریدری با 200 دلار می تواند 1000 دلار معامله کند و سود را چند برابر کند.
همچنین معایب آن شامل ریسک لیکویید شدن و زیان های بزرگ است. اگر قیمت برخلاف پیش بینی حرکت کند، سرمایه سریع از دست می رود. در این رابطه مدیریت ریسک با حد ضرر ضروری است.
ریسک های مرتبط با معاملات مارجین
ریسک لیکویید شدن بزرگ ترین خطر در معاملات مارجین است. اگر وثیقه به سطح خاصی برسد، صرافی معامله را می بندد. برای مثال، با اهرم 10 برابری، افت 10 درصدی قیمت، کل سرمایه را نابود می کند. نوسانات بازار کریپتو این خطر را افزایش می دهند و عدم استفاده از حد ضرر یا نا آگاهی از اهرم، زیان را تشدید می کند. برای جلوگیری از زیان های احتمالی تریدرها باید با دقت عمل کنند.
اگر شما هم میخواهید اصولی و منطقی از بازار ارزهای دیجیتال سود ماهیانه کسب کنید همین الان از طریق ربات تلگرامی زیر برای عضویت داخل کانال اقدام کنید.
معاملات فیوچرز چیست؟
فیوچرز قراردادهایی هستند که خرید یا فروش دارایی را در آینده با قیمت مشخص تضمین می کنند. در کریپتو، تریدرها بدون داشتن دارایی، روی قیمت آینده شرط می بندند. برای مثال، اگر پیش بینی کنید قیمت اتریوم افزایش می یابد، قرارداد فیوچرز خرید می خرید. این روش برای سود در بازارهای صعودی و نزولی مناسب است و نیازی به مالکیت دارایی ندارد.
معاملات فیوچرز چگونه کار می کند؟
در فیوچرز، تریدر قرارداد را در صرافی می خرد یا می فروشد. برای مثال اگر قیمت بیت کوین از 50000 دلار به 60000 دلار برسد، تریدری با قرارداد فیوچرز خرید و اهرم 5 برابری، 5000 دلار سود می کند. در پایان قرارداد، تفاوت قیمت تسویه می شود. همچنین باید به این نکته توجه داشت که در معاملات فیوچرز تاریخ انقضا، معامله را محدود می کند. نسبت به معاملات مارجین معاملات فیوچرز پیچیده تر هستند و نیاز به دانش بیشتری دارند.
مزایای و معایب معاملات فیوچرز
مزایای فیوچرز شامل سود از نوسانات و قراردادهای استاندارد است. تریدری با 500 دلار می‌تواند 2500 دلار معامله کند؛ اما معایب آن شامل پیچیدگی و ریسک بالای اهرم است. همچنین تاریخ انقضا می تواند زیان را افزایش دهد. تریدرها باید استراتژی های دقیق داشته باشند.
برای درک بهتر تفاوت مارجین و فیوچرز به جدول زیر نگاهی بیندازید:
معیار | معاملات مارجین | معاملات فیوچرز |
تعریف | استفاده از وام صرافی برای افزایش حجم معاملات فعلی با استفاده از اهرم | قرارداد آتی برای خرید یا فروش دارایی در قیمت و زمان مشخص در آینده |
نحوه کار | وثیقه‌ای از تریدر دریافت و مابقی توسط صرافی تأمین می شود | توافق بر قیمت فعلی برای تسویه در تاریخ انقضای مشخص |
اهرم | معمولاً ۲× تا ۱۰× (بسته به صرافی و دارایی) | ۱۰× تا ۱۰۰× یا بیشتر (بسته به پلتفرم و دارایی) |
تاریخ انقضا | ندارد (معامله تا زمان لیکویید یا بسته شدن توسط کاربر باز می ماند) | دارد (قرارداد در تاریخ مشخص خود به خود تسویه می شود) |
ریسک | لیکویید شدن در صورت افت ارزش وثیقه | زیان نامحدود در صورت پیش‌بینی نادرست (به‌ویژه در اهرم های بالا) |
کاربرد | مناسب برای معاملات کوتاه مدت و نوسان گیری | مناسب برای پوشش ریسک (هجینگ) یا معاملات بلند مدت حرفه ای. |
تسویه | فوری بر اساس تغییرات قیمت (هر لحظه قابل بسته شدن است) | در تاریخ انقضا یا با معامله معکوس قبل از انقضا |
نیاز به دانش | متوسط: نیاز به مدیریت وثیقه و محاسبه مارجین | پیشرفته |
شباهت های کلیدی بین معاملات مارجین و فیوچرز
در توضیحات فوق با تفاوت مارجین و فیوچرز آشنا شدیم اما شاید کنجکاو باشید در مورد شباهت های این دو سبک معاملاتی هم بدانید. می توان گفت که هر دو روش از اهرم برای افزایش سود استفاده می کنند و سود و زیان در هر دو چند برابر می شود.
همچنین هر دو امکان معامله در بازارهای صعودی و نزولی را دارند و مدیریت ریسک با حد ضرر در هر دو ضروری است. این شباهت ها، هر دو را برای تریدرهای حرفه ای جذاب می کنند.
معاملات مارجین بهتر است یا فیوچرز؟
انتخاب بین مارجین و فیوچرز به اهداف شما بستگی دارد. مارجین برای معاملات کوتاه مدت ساده‌تر است. فیوچرز برای پیش بینی های بلندمدت و پیچیده مناسب تر است. در فیوچرز، پیش بینی دقیق تر نیاز است ولی در حالت کلی هر دو نیاز به دانش و مدیریت ریسک دارند.
تفاوت های کلیدی بین مارجین و فیوچرز
مارجین معامله فوری با وام است؛ اما فیوچرز قرارداد آتی دارد. مارجین تاریخ انقضا ندارد، فیوچرز محدود به زمان است. اهرم در فیوچرز اغلب بالاتر است ولی مارجین ساده تر است. همچنین شایان ذکر است که فیوچرز پیچیده تر و حرفه ای تر از مارجین است.
برای ارتقای مهارت های معاملاتی در حوزه مارجین و فیوچرز، دوره های تخصصی ارز دیجیتال هومورو، تحت نظارت دانشگاه شهید بهشتی، راهکاری مطمئن برای موفقیت شما فراهم می سازند.
معاملات جایگزین مارجین و فیوچرز
با توجه به ریسک بالای معاملات مارجین و فیوچرز، روش های جایگزین برای تریدرهای محتاط اهمیت زیادی دارند. برای مثال معاملات اسپات بدون اهرم، ریسک را با خرید مستقیم دارایی کاهش می دهند و از لیکویید شدن جلوگیری می کنند. همچنین آپشن ها حق خرید یا فروش دارایی در آینده را با قیمت مشخص فراهم می سازند و انعطاف پذیری را افزایش می دهند.
از طرفی دیگر ETFهای کریپتو، سرمایه گذاری غیر مستقیم از طریق بازارهای سنتی را ممکن می کنند و زیان را محدود می سازند. این روش ها، گزینه هایی مطمئن برای مدیریت سرمایه ارائه می دهند.
چگونه در صرافی تبدیل معاملات مارجین و فیوچرز انجام دهید؟
نحوه انجام معاملات مارجین و فیوچرز در صرافی تبدیل، فرآیندی ساده است. این بخش از مطلب، مراحل دقیق را برای هر دو روش ارائه می‌دهد.
ابتدا حساب کاربری خود را در صرافی تبدیل فعال کنید. به بخش «معاملات اهرم دار» بروید.
سپس شروع معاملات اهرم دار را بزنید:
در مرحله بعد نیاز به تائید و فعال سازی این نوع معاملات دارید که باید انجام دهید:
در مرحله بعدی باید فرم معاملات را پر کنید:
برای مثال و ثیقه ای، مانند 500 دلار بیت کوین، واریز کنید. اهرم دلخواه، مثلاً 5 برابر، را تنظیم کنید تا حجم معامله به 2500 دلار برسد. جفت ارز موردنظر، مانند BTC/USDT، را انتخاب و پس از جابه جایی سفارش خرید یا فروش ثبت کنید.
همچنین باید حد ضرر و حد سود را فعال کنید تا ریسک مدیریت شود. معامله را نظارت و در صورت نیاز وثیقه اضافی واریز کنید.
کلام آخر
تفاوت مارجین و فیوچرز در معاملات ارز دیجیتال، انتخاب را برای تریدرها حساس می کند. مارجین برای معاملات سریع و فیوچرز برای پیش‌بینی های آتی مناسب هستند. هر دو از اهرم استفاده می کنند، اما ریسک بالایی دارند که در این رابطه استراتژی های مدیریت ریسک، مانند حد ضرر، ضروری هستند.
برای تسلط بر معاملات مارجین و فیوچرز، دوره های آموزشی حرفه‌ای ارز دیجیتال هومورو، تحت نظارت دانشگاه شهید بهشتی، دانش مورد نیاز را در اختیارتان قرار می دهند. همچنین برای بهره برداری بهینه از سیگنال های دقیق بازار، کانال های سیگنال ارز دیجیتال هومورو، راهنمای موثقی برای تصمیم گیری های معاملاتی ارائه می کنند.
سؤالات متداول
در صورت وجود هر گونه ابهام میتوانید با کارشناسان گروه هومورو تماس حاصل نمایید:
1_ معاملات مارجین چیست؟
مارجین به شما امکان معامله با وام صرافی را می‌دهد. با وثیقه کم، حجم بیشتری معامله می کنید.
2_ معاملات فیوچرز چیست؟
فیوچرز قراردادهایی برای خرید یا فروش دارایی در آینده با قیمت مشخص هستند.
3_ تفاوت اصلی مارجین و فیوچرز چیست؟
مارجین معامله فوری با وام است ولی فیوچرز قرارداد آتی با تاریخ انقضا دارد.
4_ کدام روش برای تریدرهای مبتدی مناسب تر است؟
مارجین ساده تر است، اما هر دو نیاز به آموزش و مدیریت ریسک دارند.
اگر شما هم میخواهید اصولی و منطقی از بازار ارزهای دیجیتال سود ماهیانه کسب کنید همین الان از طریق ربات تلگرامی زیر برای عضویت داخل کانال اقدام کنید.
